Формирование собственности.

Предлагается профинансировать необходимые начальные ресурсы следующим образом: уставной фонд - 5169,8 и банковский кредит в размере 500 тыс.грн.

Табл.3.3

Калькуляция стартовых затрат

Доля участников проекта в Уставном фонде составляет (таблица 3.4.) :

Табл.3.4

Структура Уставного фонда.

Мотивы формирования именно такой структуры Уставного фонда следующие:

1) В условиях кризиса на украинских предприятиях вероятность эффективной эмиссии акций , то есть реализация по цене не ниже номинальной , минимальна. Необходим стратегический инвестор, который имеет опыт работы в полиграфической отрасли и который нацелен на проникновение на украинский рынок . Таким инвестором выступает фирма “Arlex” .

2) В структуре уставного капитала акции, реализуемые по свободной подписке составляет 10%. Участие в проекте крупного иностранного инвестора повысит рыночную стоимость акций по сравнению с номинальной и предприятие получит эмиссионный доход, который будет направлен в резервный фонд для финансирования непредвиденный ситуаций.

3) Никто из участников проекта не должен иметь 50% + 1 акция.

4) Привлечение банковского кредита объясняется тем, что фирма “Arlex” на предварительном этапе обсуждения проекта выдвинула свои условия относительно доли в Уставном фонде и определила предельный размер инвестируемых средств.

Таким образом в проспекте эмиссии акций будет содержаться следующая информация о эмиссии:

Размер уставного фонда - 5169,8 тыс грн.

Число выпускаемых акций - 51698 штук.

Номинальная стоимость 1 акции - 100 грн.